近日，國家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室及社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社共同發(fā)布《金融監(jiān)管藍(lán)皮書：中國金融監(jiān)管報(bào)告(2017)》。該報(bào)告指出，目前金融科技的監(jiān)管基本停留在互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管階段，是一種相對(duì)被動(dòng)的監(jiān)管體系。應(yīng)充分認(rèn)識(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融以及金融科技的發(fā)展趨勢(shì)及特征，構(gòu)建長期有效的金融科技監(jiān)管架構(gòu)，防范潛在的金融風(fēng)險(xiǎn)，堅(jiān)決守住不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的底線，保障金融穩(wěn)定。
“互聯(lián)網(wǎng)金融是金融科技發(fā)展的初步階段，是金融科技1.0階段?，F(xiàn)在金融科技逐步進(jìn)入2.0階段，并呈現(xiàn)出與1.0階段的實(shí)質(zhì)差異性?！眹医鹑谂c發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任、中國社科院金融研究所副所長胡濱表示，金融科技正逐步呈現(xiàn)出四個(gè)重要特征，即跨界化、去中介化、去中心化和自伺服功能。
他指出，跨界化主要體現(xiàn)在金融科技至少跨越了技術(shù)和金融部門，同時(shí)金融科技中的金融業(yè)務(wù)可能跨越多個(gè)金融子部門。去中介化指的是以人工智能為支撐的創(chuàng)新服務(wù)模式可能導(dǎo)致金融中介機(jī)構(gòu)的功能在弱化，未來其數(shù)量可能進(jìn)一步縮減。而以區(qū)塊鏈為支撐的去中心化或成為金融科技的第三大挑戰(zhàn)。此外，金融科技可能具有自我強(qiáng)化的自伺服功能，或具有一定的學(xué)習(xí)能力，將會(huì)導(dǎo)致相應(yīng)監(jiān)管問題的產(chǎn)生。
報(bào)告認(rèn)為，在以《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》(2015年出臺(tái))、《互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治工作實(shí)施方案》(2016年發(fā)布)和專項(xiàng)整治為核心支撐的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管措施中，互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)是不是得到較為有效的控制，仍然值得繼續(xù)關(guān)注。
報(bào)告指出，互聯(lián)網(wǎng)金融整體風(fēng)險(xiǎn)尚未得到實(shí)質(zhì)性緩釋，互聯(lián)網(wǎng)金融重點(diǎn)領(lǐng)域的風(fēng)險(xiǎn)仍較高，互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管能力有待進(jìn)一步強(qiáng)化。以P2P網(wǎng)絡(luò)借貸為例，2016年全國P2P網(wǎng)貸成交額突破2萬億元，仍然呈高速增長的態(tài)勢(shì)。
報(bào)告稱，互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管仍然是一個(gè)長期動(dòng)態(tài)的過程，可從五個(gè)方面繼續(xù)完善互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管，包括構(gòu)建金融科技監(jiān)管體系、改革金融科技監(jiān)管組織架構(gòu)、建立健全金融科技的監(jiān)管沙盒計(jì)劃、強(qiáng)化監(jiān)管科技建設(shè)及構(gòu)建金融科技監(jiān)管長效機(jī)制。
胡濱表示，從金融科技目前涉及的主要技術(shù)及其應(yīng)用來看，其可能給金融體系的要素及資源配置帶來重大的影響，需要構(gòu)建一個(gè)具有長期、動(dòng)態(tài)視角的金融科技監(jiān)管長效機(jī)制，以保障金融穩(wěn)定，緩釋相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)及其傳染效應(yīng)，并促進(jìn)金融創(chuàng)新以及新興技術(shù)在金融、經(jīng)濟(jì)以及社會(huì)等多個(gè)領(lǐng)域的應(yīng)用。
“要以功能監(jiān)管作為支撐構(gòu)建金融監(jiān)管新機(jī)構(gòu)體系，并強(qiáng)化監(jiān)管科技在金融監(jiān)管框架中的運(yùn)用，以監(jiān)管科技(RegTech)來‘武裝’監(jiān)管機(jī)構(gòu)，提升對(duì)金融科技監(jiān)管的專業(yè)性、針對(duì)性和有效性?！焙鸀I強(qiáng)調(diào)。