隨著2016年資本市場低迷以及監(jiān)管風向趨嚴，部分中小保險公司的業(yè)績坐上“過山車”。東吳人壽正是其中典型。
成立于2012年的東吳人壽，因與淘寶合作推出“愛情保險”而走紅，并一度依靠網(wǎng)絡銷售走上逆襲道路。
甚至該公司還擬定了“5年盈利、8年上市”宏偉規(guī)劃。但如今看來，現(xiàn)實遠比理想骨感。
年報數(shù)據(jù)顯示，2013年，東吳人壽虧損1.2億元，2014年該公司繼續(xù)虧損至2.23億元；2015年，其迅速扭虧為盈，當年盈利1億元。而轉(zhuǎn)眼一年過去，2016年年報顯示，東吳人壽又巨虧3.15億元。
令人擔憂的是，償付能力報告顯示，東吳人壽2017年一季度利潤繼續(xù)虧損0.78億元，全年業(yè)績依舊難以樂觀。
2016年轉(zhuǎn)盈為虧
雖然東吳人壽凈利潤下降迅猛，但《投資時報》記者注意到，東吳人壽2016年營業(yè)收入達到45.82億元，同比增長290%。
其中，保險業(yè)務收入為38.21億元，相較2015年的4.44億元增長了7.6倍。此外，投資收益也實現(xiàn)了8.4%的增長，為7.59億元。
然而，該公司同期營業(yè)支出高達49.06億元，其中手續(xù)費和傭金支出為2.81億元，同比增長76.7%。
償付能力報告顯示，東吳人壽2016年全年四個季度中只有第三季度盈利4025.2萬元，而第一、二、四季度則分別虧損1.1億元、2575.82萬元、2.2億元。
在保監(jiān)會2016年第二季度分類監(jiān)管評價中，該公司被評定為B類；三季度被評定為A類之后，第四季度再次降級回歸B類陣營。
值得注意的是，萬能險是東吳人壽在短期內(nèi)做大規(guī)模的重要依靠，然而隨著監(jiān)管層對萬能險重拳整治，該公司的經(jīng)營壓力驟增。
從保費上看，根據(jù)保監(jiān)會數(shù)據(jù)，2014年、2015年、2016年東吳人壽規(guī)模保費分別為37.53億元、33.02億元、78.68億元。該公司保戶投資款新增交費一直占比偏高，上述三年，保戶投資款新增交費分別占比89.73%、86.57%、51.44%。雖然下降趨勢明顯，但占比依舊維持在半數(shù)以上。
去年末，在中國保監(jiān)會對9家萬能險大戶的核查中，東吳人壽因萬能險業(yè)務整改不到位，被采取暫停互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務、三個月內(nèi)禁止申報產(chǎn)品的監(jiān)管措施。
東吳人壽對此曾回應稱，公司互聯(lián)網(wǎng)萬能險業(yè)務部分客戶信息不完整，起因于2015年合作平臺招財寶未能提供部分客戶聯(lián)系地址，目前有575名客戶信息不完整。公司將嚴格按照監(jiān)管要求，與合作平臺積極商洽，盡快補充完善。
監(jiān)管處罰措施或?qū)⒔o依賴網(wǎng)銷萬能險的東吳人壽帶來較大的業(yè)績考驗。
在償付能力方面，東吳人壽尚無太大壓力。2017年一季度末綜合償付能力充足率為339.40%，去年末則為368.17%。
在2016年，東吳人是壽將注冊資本增至人民幣40億元。是年8月，其收到股東繳納的新增注冊資金合計人民幣 21.6億元。截至 2016年12月31日，其已獲得中國保監(jiān)會的批準，并完成工商登記變更，將其中20億元轉(zhuǎn)入股本，1.6億元轉(zhuǎn)入資本公積。
東吳證券收購3.09億股
資料顯示，東吳人壽成立于2012年5月，總部位于江蘇省蘇州市，是經(jīng)保監(jiān)會批準的國內(nèi)第一家在地級城市設立的全國性壽險公司。其注冊資本金40億元，由蘇州國際發(fā)展集團公司、蘇州工業(yè)園區(qū)經(jīng)濟發(fā)展有限公司、蘇州高新(7.280, 0.00, 0.00%)區(qū)經(jīng)濟發(fā)展集團總公司、蘇州創(chuàng)元投資發(fā)展（集團）有限公司、蘇州城市建設投資發(fā)展有限責任公司等國有企業(yè)和江蘇沙鋼集團有限公司、江蘇新蘇化纖有限公司、恒力集團有限公司等民企共21家單位共同發(fā)起設立，其中，國有股份占比為70%。
東吳人壽首任董事長朱凱及總經(jīng)理錢程在開業(yè)兩個月后獲得保監(jiān)會任職資格批復，不過，其高層在開業(yè)5個月后即出現(xiàn)人事變動，東吳人壽曝出股東與管理層出現(xiàn)較大分歧，隨后黃建林接替朱凱任董事長，徐建平接替錢程任董事總經(jīng)理。
黃建林曾任蘇州城市建設投資發(fā)展有限公司總經(jīng)理、董事長，現(xiàn)任蘇州國際發(fā)展集團有限公司董事長、東吳人壽董事長。
徐建平最早在蘇州財政系統(tǒng)工作，上世紀90年代下?；I建蘇州證券（東吳證券的前身），2003年任東吳基金籌備組組長，在擔任東吳基金總裁近十年后轉(zhuǎn)戰(zhàn)東吳人壽任職副董事長、總經(jīng)理。
2016年，東吳證券大手筆買入東吳人壽部分股權(quán)。去年12月，前者宣布擬以現(xiàn)金方式向創(chuàng)元集團收購東吳人壽股份有限公司3.09億股，擬定收購價格為每股1.11元，收購總金額為3.4億元。收購完成后，東吳證券持有東吳人壽股權(quán)比例為7.725%。
實際上，東吳證券和東吳人壽的大股東都是蘇州國際發(fā)展集團有限公司，實際控制人也都是蘇州國資委。東吳證券2016年凈利潤14.98億元，同比下降44.69%。