財(cái)經(jīng)365訊，今年以來(lái)，受到市場(chǎng)影響，不少基金凈值下跌，同時(shí)也有不少投資者選擇贖回浮虧的產(chǎn)品，導(dǎo)致基金整體規(guī)模下降，迷你基金數(shù)量較去年激增。為了保證迷你基金不觸碰被動(dòng)清盤的紅線，很多基金公司針對(duì)小微基金絞盡腦汁做營(yíng)銷，其中基金分紅就是主要方法之一。今年以來(lái)，選擇分紅的基金數(shù)量比去年同期增加了50%左右。但也有公司在當(dāng)下選擇“放手”，一次性清盤了好幾只迷你基金。
迷你基金數(shù)量增加
今年以來(lái)，迷你基金數(shù)量激增。根據(jù)基金二季報(bào)數(shù)據(jù)，截至2018年二季度末，全市場(chǎng)4887只基金中，總規(guī)模低于2億元的共有1914只，占比39.17%；低于5000萬(wàn)元的共有568只，占比11.62%。去年同期，4053只基金中，總規(guī)模低于2億元的共有953只基金，占比23.51%；低于5000萬(wàn)元的共有192只基金，占比4.74%。
華南某基金公司人士告訴中國(guó)證券報(bào)記者，今年出現(xiàn)這一變化主要有兩方面原因。一是市場(chǎng)的震蕩導(dǎo)致基金凈值下跌，規(guī)模也相應(yīng)出現(xiàn)萎縮。實(shí)際上，受到這一因素影響的基金以偏股型基金為主。據(jù)銀河證券統(tǒng)計(jì)，截至8月17日，今年以來(lái)股票型基金的平均回報(bào)為-18.20%，偏股混合型基金的平均回報(bào)為-16.59%。
二是基金的贖回導(dǎo)致迷你基金增多。據(jù)天相投顧統(tǒng)計(jì)，今年上半年，混合型基金一、二季度分別凈贖回2138.65億份和683.49億份，均為當(dāng)季各類別基金中贖回份額最多的一類基金。主動(dòng)股票型基金一、二季度也分別凈贖回了30.82億份和69.47億份。
同時(shí)，記者了解到，上述兩類基金在今年出現(xiàn)較大額度的贖回，或不僅僅是個(gè)人投資者的行為。也有許多機(jī)構(gòu)投資者在今年上半年撤出了投入偏股基金中的委外資金。
理性看待基金清盤
與此同時(shí)，今年以來(lái)基金分紅總額也較去年同期大增。據(jù)記者了解，為了保證迷你基金不觸碰被動(dòng)清盤的紅線，很多基金公司針對(duì)小微基金絞盡腦汁做營(yíng)銷，其中基金分紅就是主要方法之一。據(jù)Wind統(tǒng)計(jì)，截至8月22日，今年市場(chǎng)上共有974只基金進(jìn)行了分紅，累計(jì)分紅總額為581.74億元，累計(jì)分紅次數(shù)為1427次。相比去年同期分別增加253.41億元和523次。
按有關(guān)規(guī)定，基金分紅需要具備以下幾個(gè)條件：一是基金當(dāng)年收益彌補(bǔ)以前年度虧損后方可進(jìn)行分配；二是基金收益分配后，單位凈值不能低于面值；三是基金投資當(dāng)期出現(xiàn)凈虧損則不能進(jìn)行分配。
記者了解到，今年在偏股基金業(yè)績(jī)不理想的同時(shí)，債牛的出現(xiàn)使得債券型基金業(yè)績(jī)普遍較好。據(jù)銀河證券統(tǒng)計(jì)，截至8月17日，今年以來(lái)債券型基金的平均回報(bào)為2.75%，其中業(yè)績(jī)最好的基金也有超過(guò)20%的回報(bào)。同時(shí)，QDII基金業(yè)績(jī)也有不錯(cuò)表現(xiàn)，今年以來(lái)的平均回報(bào)為1.70%。
有基金人士表示，除了按照基金合同按時(shí)分紅之外，今年分紅的基金都以固收類基金為主，主要原因是業(yè)績(jī)表現(xiàn)好，可以利用分紅來(lái)進(jìn)行持續(xù)營(yíng)銷，這或多或少能夠平衡偏股型基金規(guī)?？s水所帶來(lái)的公司整體規(guī)模的下降。
不過(guò)，今年不少基金公司對(duì)迷你基金的態(tài)度也出現(xiàn)了一些轉(zhuǎn)變，從此前努力找資金、持續(xù)營(yíng)銷，逐步轉(zhuǎn)變?yōu)槔硇钥创鹎灞P?！爸挥心切┪覀冋嬲J(rèn)為非常不錯(cuò)的產(chǎn)品，才會(huì)努力‘救’一下，其他產(chǎn)品，實(shí)在運(yùn)作不下去了，清盤其實(shí)是好事?！蹦郴鸸救耸勘硎?，大多數(shù)淪為迷你基金的產(chǎn)品，業(yè)績(jī)都不太好，仍在持有的投資人也很難再獲得理想的投資回報(bào)，直接清盤還能免去贖回費(fèi)用，如果對(duì)公司仍然看好，還可以選擇更好的產(chǎn)品進(jìn)行投資?！耙硇钥创袠I(yè)內(nèi)的優(yōu)勝劣汰?！彼硎?。獲取更多財(cái)經(jīng)資訊，請(qǐng)隨時(shí)關(guān)注財(cái)經(jīng)365網(wǎng)站。