9月1日,中國人民銀行金融研究所所長孫國峰在召開的第161期中國保險大講堂上,結(jié)合第五次金融工作會議,圍繞“金融風(fēng)險及其防控“和與會多名保險從業(yè)者分享,再一次強(qiáng)調(diào)防控金融風(fēng)險的重要性和緊迫性。
8月30日,國家發(fā)展改革委、中國人民銀行、保監(jiān)會聯(lián)合社會信用體系建設(shè)部際聯(lián)席會議有關(guān)成員單位在京召開了《關(guān)于對保險領(lǐng)域違法失信相關(guān)責(zé)任主體實(shí)施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄》,指出對保險領(lǐng)域違法失信相關(guān)責(zé)任主體實(shí)施聯(lián)合懲戒是加強(qiáng)保險業(yè)風(fēng)險防控的必然要求,是建設(shè)現(xiàn)代保險服務(wù)業(yè)的現(xiàn)實(shí)需要。
重拳不斷出擊。今年上半年,保險業(yè)在一系列文件精神指引下,多方位梳理出了一條保險業(yè)回歸本源、優(yōu)化結(jié)構(gòu)、強(qiáng)化監(jiān)管和堅持市場導(dǎo)向的發(fā)展脈絡(luò)。
持續(xù)關(guān)注流動性風(fēng)險
近期,中國人民銀行副行長殷勇在“中國財富管理50人論壇2017北京年會”上指出,目前金融風(fēng)險有易發(fā)、多發(fā)、高發(fā)的態(tài)勢,下一階段將按照國務(wù)院部署,有針對性化解金融風(fēng)險,并做好長期制度設(shè)計和風(fēng)險防范安排。
孫國峰介紹,近些年,金融改革取得了突出成就。取消了存款利率的上限,推動市場利率定價。貨幣機(jī)制改革使得匯率彈性不斷增強(qiáng),另外,存款保險制度的實(shí)施對于建立維護(hù)金融穩(wěn)定的長效機(jī)制有重要的意義。從雙向開放角度看,一方面,允許境外機(jī)構(gòu)進(jìn)入市場;另一方面,人民幣加入SDR也提升了在國際金融的話語權(quán)。
但目前,我國金融業(yè)主要面臨幾大風(fēng)險,主要包括流動風(fēng)險、信用風(fēng)險及違法犯罪風(fēng)險、外部沖擊風(fēng)險、金融科技風(fēng)險等。
具體分析來看,形成這些風(fēng)險的原因是受到2008年全球金融危機(jī)的影響,雖然今年經(jīng)濟(jì)體有復(fù)蘇,但是很難判斷危機(jī)是否已經(jīng)結(jié)束。其次就是國內(nèi)進(jìn)入了經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài),從高速增長轉(zhuǎn)向中高速增長。在這個經(jīng)濟(jì)增速“換檔期”,金融將不可避免地受到影響。從金融機(jī)構(gòu)自身來看,金融業(yè)的增加值占GDP比重達(dá)8%以上,從橫向和縱向維度比較這個數(shù)值都是較高的。這說明金融業(yè)總量較大、規(guī)模增長較快,但是不能完全符合實(shí)體經(jīng)濟(jì)的需求。
在這幾類風(fēng)險之中,流動性風(fēng)險一直是保險業(yè)“償二代”的核心監(jiān)管指標(biāo)之一,也是壽險公司風(fēng)險控制的重要內(nèi)容。
流動性風(fēng)險是指保險企業(yè)無法及時獲得充足資金或無法及時以合理成本獲得充足資金,以支付到期債務(wù)或履行其他支付義務(wù)的風(fēng)險。自2016年加大對中短續(xù)期業(yè)務(wù)的規(guī)范力度以來,以此類業(yè)務(wù)為主的部分激進(jìn)型保險企業(yè)規(guī)模保費(fèi)出現(xiàn)下滑;同時,退保金增加,部分已銷售的中短存續(xù)期產(chǎn)品有效保單逐漸進(jìn)入兌付時限,滿期給付高峰期來臨,這些都會給保險公司帶來流動性風(fēng)險。(原標(biāo)題:資金投資流向逐步規(guī)范 保險業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)步伐加快)