在業(yè)內(nèi)，一般將資產(chǎn)凈值低于5000萬(wàn)元的基金稱為“迷你基金”，對(duì)于上述消息，盡管目前還沒(méi)有任何官方回復(fù)或正式文件，但記者了解到，多家媒體已經(jīng)向基金公司求證，從一些公司處得到了肯定的答復(fù)。
根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，截至3月31日，資產(chǎn)凈值低于5000萬(wàn)元的基金共有216只，海富通基金公司“迷你基金”數(shù)量最多，達(dá)到9只；信誠(chéng)基金、大成基金等15家公司的“迷你基金”數(shù)量在5—8只之間；長(zhǎng)安基金、益民基金等15家公司各有1只迷你基金。
對(duì)于這次規(guī)定的修訂，根據(jù)之前的媒體報(bào)道，目的是“為了防止盲目申報(bào)基金產(chǎn)品、扎堆追逐市場(chǎng)熱點(diǎn)”，而這確實(shí)也成為了公募基金中的普遍問(wèn)題。數(shù)據(jù)顯示，在今年一季度各基金的持股中，有191只個(gè)股被同一家基金公司旗下10只以上的基金共同持有。另有多達(dá)1059只個(gè)股被同一家公司的5只以上基金共同持有，一家公募基金旗下產(chǎn)品抱團(tuán)持股走向極致。
對(duì)此，基巖資本副總裁岑賽銦指出，批量同類型基金產(chǎn)品井噴式發(fā)行或是監(jiān)管層此次限制新基金發(fā)行數(shù)量的主要原因，他認(rèn)為造成基金同質(zhì)化的主要原因是基金公司一味追求市場(chǎng)熱點(diǎn)，而非在老產(chǎn)品上進(jìn)行突破；此外，這與目前的代銷模式也有一定關(guān)系，一家銀行托管一只產(chǎn)品，但如果有多家實(shí)力相當(dāng)?shù)你y行在市場(chǎng)中競(jìng)爭(zhēng)，就會(huì)出現(xiàn)多只同類型基金競(jìng)爭(zhēng)的情況。
對(duì)于這項(xiàng)新規(guī)，濟(jì)安金信基金評(píng)價(jià)中心主任王群航表示，這是一個(gè)好措施，要重重點(diǎn)贊！他認(rèn)為，清盤基金將因此增多。隨著近兩、三年新基金的發(fā)行越來(lái)越多，在資產(chǎn)總規(guī)模增加幅度有限的情況下，存量基金平均規(guī)模的縮小是必然的結(jié)局，其中的典型表現(xiàn)就是有越來(lái)越多的“迷你基金”。同時(shí)，隨著委外退潮，還將會(huì)有更多的“迷你基金”出現(xiàn)。有鑒于此，再加上管理層上述及時(shí)的、切中要害的規(guī)范措施，“迷你基金”的清盤必將會(huì)在今后一個(gè)時(shí)期內(nèi)越來(lái)越多。
上海某權(quán)益類基金的基金經(jīng)理表示，基金公司對(duì)于“迷你基金”的恨大于愛(ài)：第一，管理費(fèi)收入貢獻(xiàn)很低，但仍需要配完整投研團(tuán)隊(duì)進(jìn)行支持；第二，綜合考慮信息披露等成本，“迷你基金”很難起死回生，已經(jīng)淪為雞肋；第三，此前的維持更多擔(dān)心清盤多會(huì)對(duì)公司的美譽(yù)度有損失。早在2012年以前，基金業(yè)內(nèi)就在討論“迷你基金”退出機(jī)制，所以，目前借勢(shì)監(jiān)管之手來(lái)清盤實(shí)際是件好事。
此次監(jiān)管收緊，基金公司或許才會(huì)橫下一條心斬?cái)嗝阅慊鸬牧b絆，實(shí)際上更有利于基金公司優(yōu)化配置投研資源，集中資源把業(yè)績(jī)優(yōu)異基金做得更好。