財(cái)經(jīng)365訊,基金四季報(bào):512只基金抱團(tuán)中國(guó)平安 房地產(chǎn)又受寵!隨著公募基金2017年四季報(bào)披露結(jié)束,其最新的調(diào)倉(cāng)路線圖也得以“曝光”。過(guò)去一個(gè)季度,偏股型基金繼續(xù)堅(jiān)守高倉(cāng)位,持倉(cāng)結(jié)構(gòu)呈現(xiàn)出一些新的特征,體現(xiàn)出基金在行業(yè)配置上的一些新的思考。
其中,大消費(fèi)和大金融,依舊是基金的“最愛(ài)”。房地產(chǎn)行業(yè)則成為基金的“新寵”,過(guò)去一個(gè)季度加倉(cāng)十分明顯,此外,石化等部分周期股也成為基金青睞的對(duì)象。而此前基金集中配置的智能手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈和新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)鏈上的部分個(gè)股,則明顯遭遇減持。
倉(cāng)位繼續(xù)保持歷史高位
據(jù)天相數(shù)據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)(90只基金未披露四季報(bào)),四季度偏股型基金倉(cāng)位較此前一個(gè)季度略微降低,但整體依舊保持在歷史高位上。
具體來(lái)看,股票型基金的平均倉(cāng)位為88.8%,降低0.43個(gè)百分點(diǎn),此外,混合型基金的倉(cāng)位為62.98%,降低0.08個(gè)百分點(diǎn)。
對(duì)于2018年的市場(chǎng)展望,部分基金認(rèn)為,A股有望保持慢牛格局,同時(shí)個(gè)股及行業(yè)間分化趨于收斂。流動(dòng)性偏緊背景下,估值提升面臨壓力,核心關(guān)注點(diǎn)依舊是行業(yè)和企業(yè)的內(nèi)生增長(zhǎng)能力。
依舊最愛(ài)消費(fèi)和金融
結(jié)合行業(yè)配置和基金前十大重倉(cāng)股來(lái)看,大消費(fèi)和大金融依舊是基金的“最愛(ài)”。
據(jù)天相數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì),截至四季度末,基金對(duì)于金融行業(yè)的持倉(cāng)占比為7.34%,整體持倉(cāng)幾乎沒(méi)有變化。
基金的前五十大重倉(cāng)股,明顯體現(xiàn)出基金對(duì)于保險(xiǎn)以及銀行股的看好。其中,中國(guó)平安依舊是基金第一大重倉(cāng)股,并進(jìn)一步獲得了基金的加倉(cāng)。據(jù)統(tǒng)計(jì),三季度有512只基金重倉(cāng)持有中國(guó)平安,而四季度則有646只基金持有該股。
此外,基金繼續(xù)重倉(cāng)持有中國(guó)太保、新華保險(xiǎn)等保險(xiǎn)股。對(duì)于銀行股而言,在基金前五十大重倉(cāng)股中,重倉(cāng)持有了7只銀行股,包括招商銀行、工商銀行、平安銀行、建設(shè)銀行、興業(yè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行和寧波銀行。
其中,基金最為看好招商銀行,且進(jìn)行了大手筆加倉(cāng)。據(jù)統(tǒng)計(jì),三季度有277只基金持有招商銀行,而四季度末已有385只基金重倉(cāng)持有該股。
大消費(fèi)板塊方面,基金繼續(xù)重倉(cāng)乳業(yè)巨頭以及白酒股。其中,伊利股份成為基金第二大重倉(cāng)持有的個(gè)股。此外,五糧液、貴州茅臺(tái)、瀘州老窖、山西汾酒等繼續(xù)被基金重倉(cāng)持有。值得注意的是,在貴州茅臺(tái)和五糧液迭創(chuàng)新高之際,基金依舊在四季度大手筆加倉(cāng)。