截至3月13日，滬深兩市已有298家上市公司披露2016年年報，機構(gòu)持股“路線圖”隱現(xiàn)。Wind資訊數(shù)據(jù)顯示，陽光私募等出現(xiàn)在40余家上市公司的前十大流通股東名單中，此外，共有20多家上市公司的十大流通股東名單中閃現(xiàn)QFII的身影，其中不乏去年四季度新進以及增持的情況。中國證券報記者梳理發(fā)現(xiàn)，部分知名私募基金和QFII的持股中，機械、汽車、醫(yī)藥生物等當(dāng)前景氣度較高的行業(yè)成為其青睞的對象。確定性高的景氣行業(yè)成為知名私募、QFII等在弱市中的“核心堅守”。
私募“押注”景氣行業(yè)
Wind資訊數(shù)據(jù)顯示，截至3月13日披露的298家上市公司年報中，共有飛亞達A、*ST天儀、皖通科技、天原集團、大金重工等40多家上市公司的前十大流通股東名單中出現(xiàn)相關(guān)私募機構(gòu)的身影。
以飛亞達A為例，公司年報顯示，中海信托股份有限公司－中海－浦江之星130號集合資金信托持有119.62萬股公司股份，對比該公司三季報，浦江之星130號在2016年四季度大幅增持了公司股票。*ST天儀截至去年年末的流通股東名單，廣東新價值投資有限公司－陽光舉牌1號證券投資基金、廣東新價值投資有限公司－卓泰陽光舉牌1號證券投資基金分別持有332.38萬股和134.87萬股公司股份，新價值投資的上述持股在去年四季度并未發(fā)生變化。
年報資料顯示，部分上市公司成為私募機構(gòu)集中看好的對象。天原集團、新華百貨、國風(fēng)塑業(yè)、北陸藥業(yè)等數(shù)家公司的前十大流通股東名單中出現(xiàn)不止一家私募機構(gòu)的名字，這部分上市公司成為私募機構(gòu)扎堆的地方。
觀察統(tǒng)計數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，整體而言，去年四季度，私募機構(gòu)呈現(xiàn)減持的態(tài)勢，不少私募機構(gòu)退出上市公司的前十大流通股東榜單。當(dāng)然也有部分上市公司在去年四季度獲得私募機構(gòu)加倉增持，飛亞達A、乾照光電、陜國投A、天原集團等都有私募機構(gòu)增持股份的情況出現(xiàn)。
記者梳理私募機構(gòu)增持的情況發(fā)現(xiàn)，去年四季度，私募青睞化工、機械等行業(yè)的偏向明顯。對此，私募機構(gòu)投研人士認為，去年四季度以來，A股市場整體仍呈現(xiàn)弱市，但是部分景氣度高的行業(yè)確定性機會較為明顯，特別是隨著經(jīng)濟增速止跌、部分領(lǐng)域回暖，制造業(yè)企業(yè)開始補庫存，化工、機械等基礎(chǔ)性行業(yè)的利潤改善等預(yù)期顯現(xiàn)，自然引來私募資金提前布局。
QFII抓住業(yè)績和成長性
去年四季度，同樣堅持“押注”穩(wěn)定性景氣行業(yè)的還有QFII機構(gòu)。Wind資訊數(shù)據(jù)顯示，截至3月13日披露的上市公司年報中，共計有20多家上市公司的前十大流通股東名單中出現(xiàn)QFII的身影。
其中，截至去年12月31日，科威特投資局（KIA）持有德賽電池134.05萬股流通股，持股比例達0.65%，上述持股屬于增持新進；比爾及梅林達·蓋茨基金會去年持續(xù)增持小天鵝A，2016年中報顯示，比爾蓋茨基金持有小天鵝A373.29萬股；到三季度末，持股數(shù)量增至551.72萬股；四季度比爾蓋茨基金再加倉102.07萬股至653.79萬股，比爾蓋茨基金連續(xù)3個季度大幅加倉小天鵝A；三星資產(chǎn)運用株式會社－三星中國中小型股精選母基金在去年年末持有上海凱寶265.76萬股，三星資產(chǎn)的上述持股屬于四季度增持新進。
記者發(fā)現(xiàn)，在行業(yè)配置上，醫(yī)藥生物、汽車、交通運輸、公用事業(yè)等行業(yè)板塊在去年四季度獲得QFII基金的青睞，特別是醫(yī)藥生物板塊，數(shù)家上市公司獲QFII增持。
上述私募投研人士認為，年報披露的信息印證了QFII機構(gòu)一向謹慎的作風(fēng)。他說：“QFII資金以價值投資為主，一般較少跟蹤市場炒作之風(fēng)，其持股選擇上也是抓住業(yè)績和成長性等價值投資指標(biāo)。QFII資金增持加倉的個股一般都是基于不錯的業(yè)績表現(xiàn)。在年報披露之后，QFII所持個股受益于業(yè)績表現(xiàn)等多有不錯漲幅?！?/p>