在地緣危機頻發(fā)、全球“黑天鵝”涌現(xiàn)的當下,避險黃金備受投資者推崇。據(jù)統(tǒng)計,截至4月19日,黃金年內(nèi)上漲約12%,遠超A股、港股、美股和日本股市,堪稱“最佳資產(chǎn)”。
面對如此凌厲的黃金漲勢,稍微的風吹草動都會讓整個市場更加“瘋狂”。據(jù)媒體報道,有知情人士透露,中國首富李嘉誠正在買進實物黃金和黃金相關(guān)品種,態(tài)度積極,前所未有。而且近期,由西向東的黃金貿(mào)易流向明顯。
李嘉誠在大量購入黃金?!
聽到這個消息,中國大媽們好像又回到了2013年的“搶金歲月”,當年,火爆的黃金市場讓許多中國大媽深陷其中,直到現(xiàn)在還沒有解套,然而隨著金價崛起,這一輪風潮似有復蘇的跡象。
不同于李嘉誠的看好,巴菲特卻一如既往地不愛黃金。
據(jù)媒體報道,巴菲特相當討厭黃金這種投資商品,被譽為“股神”的他積累到現(xiàn)在的身家,并不是靠投資黃金,而是現(xiàn)金類資產(chǎn)。如今,伯克希爾近50%的資產(chǎn)都是現(xiàn)金類資產(chǎn)(流動性非常強,但收益不高).
巴菲特曾在1998年哈佛大學的演講中提到:“黃金從非洲或某處地底被挖掘出來以后,我們拿去熔化處理,然后再挖個洞把它們埋起來,派一堆人站在周遭看守。這東西沒有實用性,外星人看了恐怕都不知道我們在干嘛?!?br/>
他認為黃金的身價完全取決于大眾固守的保值觀念。他說,黃金就是這么無價值(不是指眾人愿意購買黃金的價位多寡,而是稱其創(chuàng)造財富的能力不足),在他看來,黃金是種懶惰死板的資產(chǎn),不應該出現(xiàn)在投資者的組合計劃之中。
巴菲特認為黃金有兩大難以克服的缺點:“沒有多大用處,也無法創(chuàng)造財富”,他承認或許在工業(yè)和寶飾品領(lǐng)域黃金有一些用途,但這兩樣需求總量完全無法和我們目前開采的金礦量相比,現(xiàn)在黃金從地底被挖出來處理好后,就是堆回銀行的“地窖”金庫。
不過巴菲特最為詬病的是,黃金無法用以產(chǎn)出任何有價值的東西。它的身價只是隨著他人愿意付出的價值載浮載沉,沒有為持有者產(chǎn)生更多收入資金的能力。
李嘉誠與巴菲特對黃金的態(tài)度如此不同,投資者該如何看待呢?我們到底該不該買黃金?
巴菲特曾說過,即時黃金價格跌破800美元,他也不會買黃金,但如今黃金價格已經(jīng)漲到了1200美元以上,已經(jīng)處于歷史高位,長期投資價值不是很大。
然而今年以來,地緣政治風險頻發(fā),且有愈演愈烈的趨向,從這個角度來看,短線投資黃金未嘗不是一種好的對沖選擇。
“股神”巴菲特不愛黃金,愛什么呢?鳳凰財經(jīng)梳理了巴菲特的近兩年的投資版圖,發(fā)現(xiàn)了以下幾個信號:偏愛金融股、快消業(yè)失寵、航空業(yè)崛起。
從2016年到2017年,巴菲特唯獨沒有改變對一個行業(yè)的偏愛,前15大重倉股里,有5家來自于金融行業(yè),占比超過30%。
快消業(yè)失落了,但航空業(yè)崛起了。股神投資組合中的第二把“交椅”在去年易主,快消行業(yè)的三大巨頭——可口可樂、沃爾瑪、寶潔公司,如今只剩下可口可樂還在勉強堅持。
失寵最快的當屬沃爾瑪,截至2016年四季度,巴菲特將曾經(jīng)的重倉股沃爾瑪?shù)某謧}從1300萬股減至140萬股,持倉比率僅有0.05%,也不再是沃爾瑪?shù)闹饕蓶|。巴菲特在2016年上半年曾賣出沃爾瑪,只是力度不如四季度之大,這與特朗普當選美國總統(tǒng)密切相關(guān)。
特朗普提出征收邊境稅,這一舉措讓零售巨頭們?nèi)缱槡郑?月路透報道稱,包括塔吉特(Target)和百思買(Best
Buy)在內(nèi)的美國幾家大型零售商的CEO“組團”前往華盛頓,反對特朗普政府提高進口稅率。在經(jīng)濟不景氣的大背景下,重額關(guān)稅無疑將零售業(yè)打入寒冬,從這個角度看,巴菲特清空零售業(yè)實屬先進之明。
取代快消業(yè)的是航空業(yè),從去年下半年起,伯克希爾便大舉買入航空公司股票。截至去年年末,該公司持有93億美元的航空公司股票,對美國航空集團、達美航空、西南航空及聯(lián)合大陸控股四家公司每家投資額均超過21億美元。
持續(xù)看好醫(yī)療行業(yè),醫(yī)療行業(yè)是前景行業(yè),雖然占比有所降低,但巴菲特對法國制造商賽諾菲的青睞有目共睹,這是伯克希爾持有的最大海外股票,也是巴菲特10大重倉股中唯一一家來自國外的企業(yè)。
大幅增持蘋果,在2016年底時,巴菲特所持蘋果股票已經(jīng)占到其流通股的1.1%,巴菲特在《致股東信》中也對大幅增持蘋果做出了解釋。然而進入2017年后,巴菲特并未停止對蘋果的喜愛,他在接受CNBC的采訪時表示,今年1月,他又買入了1.2億股蘋果股票,持股增加了一倍以上。目前,巴菲特個人持有市值170億美元的蘋果股票。
對此,我們將繼續(xù)跟蹤報道。