一、花生復(fù)盤筆記：
在上周，連板最高的，當(dāng)屬華鋒股份周五天量4板，粵傳媒4板炸板，國民技術(shù)周五天量封三板。從上周的漲停表現(xiàn)來看，4板是強(qiáng)壓制。
目前，市場人氣題材，已經(jīng)被芯片占據(jù)，在上周五，芯片題材的成交金額為535.9億。
1、芯片題材炒作方向：
龍頭：華峰股份（主要作為觀察標(biāo)的，關(guān)注其是否能打開5板空間，若能，將帶領(lǐng)芯片打開題材炒作的上行空間）
若開盤后分時(shí)強(qiáng)勢封板，則可以關(guān)注周五日內(nèi)換手首板的華訊方舟、弘信電子；
若開盤高開弱勢震蕩（分時(shí)均線之下），甚至出現(xiàn)急速低走的弱分時(shí)狀態(tài)，則放棄操作；
2、芯片基本面方向：
我們深入分析這張中國核心集成電路的國產(chǎn)芯片占有率圖表。
序號(hào)1-2：計(jì)算機(jī)中的MPU，即我們常說的intel的i5、i7處理器。國內(nèi)主要有龍芯、兆芯、飛騰、申威等國產(chǎn)CPU，單核性能從“十二五”初期不到Intel i3CPU的10%分別提升到36.4%、33.3%、25.8%和51.5%。但國產(chǎn)CPU目前主要應(yīng)用于軍用國防領(lǐng)域，民用領(lǐng)域幾乎為0%。龍芯目前已經(jīng)用于北斗衛(wèi)星。兆芯支持Windows的X86構(gòu)架，目前其芯片水平僅落后Intel一代，但具有價(jià)格優(yōu)勢，正等待在民用市場發(fā)力。計(jì)算機(jī)中的GPU兆芯也在研究，上市公司景嘉微的GPU產(chǎn)品進(jìn)入軍用領(lǐng)域。
序號(hào)3：MCU的種類非常多，海外大廠瑞薩、NXP、TI、ST等廠商占據(jù)主導(dǎo)地位。但在消費(fèi)類電子領(lǐng)域，中穎電子是國產(chǎn)家電MCU主控芯片的領(lǐng)軍企業(yè)，其小家電MCU市占率全球第二。兆易創(chuàng)新的MCU產(chǎn)品GD32已成為國內(nèi)32位通用MCU領(lǐng)域的主流之選。此外，國內(nèi)上市公司中華潤微電子、華大半導(dǎo)體、北京君正、靈動(dòng)微電、宏晶科技、晟矽微電也都有MCU產(chǎn)品，但和國外大廠比起來，差距很大。
序號(hào)4：DSP是數(shù)字信號(hào)處理器，應(yīng)用場景有音頻視頻處理、機(jī)器人、儀表儀器、自動(dòng)控制、醫(yī)療、家用電器，以及軍用雷達(dá)、保密通信、聲吶。國產(chǎn)DSP芯片在2006年就列入了核高基計(jì)劃，主要由中電十四所和龍芯公司合作開發(fā)。2016年8月31日，華睿2號(hào)通過封裝測試，2017年10月，華睿二號(hào)出現(xiàn)在第三節(jié)軍民融合發(fā)展高科技裝備成果展覽會(huì)上，標(biāo)志著國產(chǎn)DSP芯片即將走向民用市場。
序號(hào)5：FPGA是可編程邏輯器件，目前全球FPGA市場被四家美國公司壟斷：Xilinx、Lattice、Altera(已被Intel收購)、Actel(已被Microsemi收購)。國內(nèi)的FPGA公司有京微雅格、復(fù)旦微電子、高云FPGA、同方國芯、上海安路、西安智多晶微等。
序號(hào)6-10：主要是指移動(dòng)端的處理器，其中AP是處理器；CP是通信芯片，又叫基帶芯片；EMPU、EDSP主要也是在智能手機(jī)、消費(fèi)電子、數(shù)字電視、工業(yè)控制等領(lǐng)域；NPU即是嵌入式神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)處理器芯片。
華為手機(jī)中采用海思自制麒麟芯片比例接近七成，對高通的依賴度較低，僅約16%。麒麟970芯片已擁有NPU功能。由于華為手機(jī)的高市占率，目前麒麟系列芯片已經(jīng)能占手機(jī)市場13%。根據(jù)IC insights發(fā)布的2017年全球前十大Fabless（無晶圓）IC設(shè)計(jì)廠商排名，海思以47.15億美元的業(yè)務(wù)營收額位列第七。排名第10的是紫光集團(tuán)的展銳，其手機(jī)基帶芯片雖然集中在中低端領(lǐng)域，但市場份額穩(wěn)居世界第三。
移動(dòng)GPU圖形處理芯片方面，目前全球三大移動(dòng)GPU芯片設(shè)計(jì)公司之一的Imagination公司，已經(jīng)被中國收購。2018年4月紫光旗下展銳的董事長李力游開始擔(dān)任Imagination的CEO，李力游是把展訊公司從低谷帶出的元老和功臣，他的上任有助于我國更好的吸收GPU技術(shù)。
杭州中天微成立于2001年，是目前中國大陸唯一大規(guī)模量產(chǎn)的自主嵌入式CPU IP核公司，致力于32位高性能低功耗嵌入式CPU研發(fā)，以芯片架構(gòu)授權(quán)為核心業(yè)務(wù)的IC設(shè)計(jì)公司，也是直接與阿里巴巴合作，并在去年獲得阿里巴巴入股投資的一家國產(chǎn)CPU業(yè)者。4月20日，阿里巴巴集團(tuán)宣布將其全資收購。
序號(hào)11-13：存儲(chǔ)器市場份額占全球半導(dǎo)體市場份額的三分之一左右，是半導(dǎo)體行業(yè)的風(fēng)向標(biāo)。2017年風(fēng)光無限的存儲(chǔ)器市場上，中國是買單的一方，無論是DRAM還是NAND閃存，現(xiàn)在的自給率仍然是零。中國存儲(chǔ)器產(chǎn)業(yè)目前以投入NAND Flash市場的長江存儲(chǔ)、專注于行動(dòng)式內(nèi)存的合肥長鑫，以及致力于利基型內(nèi)存晉華集成三大陣營為主。以目前三家廠商的進(jìn)度來看，其試產(chǎn)時(shí)間預(yù)計(jì)將在2018年下半年，隨著三大陣營的量產(chǎn)時(shí)間可能皆落在2019年上半年，揭示著2019年將成為中國存儲(chǔ)器生產(chǎn)元年。
序號(hào)15：Display driver是顯示驅(qū)動(dòng)芯片，包括數(shù)碼管、LED面板、OLED面板、電子紙等多種顯示驅(qū)動(dòng)芯片，國內(nèi)有北京集創(chuàng)北方、深圳天微、中穎電子等都已有成熟產(chǎn)品。
以上都是數(shù)字電路，其實(shí)在模擬電路方面，中國的核心芯片占有率同樣很低。
在智能手機(jī)領(lǐng)域，國內(nèi)手機(jī)放大器嚴(yán)重依賴美國，從旭日大數(shù)據(jù)市場調(diào)研情況來看，國內(nèi)幾大品牌手機(jī)的放大器供應(yīng)商有50%至80%來自美國。濾波器美日韓三足鼎立，具體競爭情況視不同品牌有較大的差異。vivo濾波器廠商主要是日本供應(yīng)商，占約九成，其中村田是其主力供應(yīng)商。雙工器的供應(yīng)商被日本廠商牢牢霸占，美國供應(yīng)商的影響力較弱。小米手機(jī)雙工器的供應(yīng)商主要來自日本，ACX是其主力供應(yīng)商，占比超過七成。
圣邦股份是國內(nèi)模擬芯片龍頭，主要產(chǎn)品覆蓋信號(hào)鏈和電源管理兩大領(lǐng)域。信號(hào)鏈類模擬芯片產(chǎn)品主要為各類放大器芯片（包括運(yùn)算放大器、音頻放大器和視頻驅(qū)動(dòng)器等）、模擬開關(guān)及接口電路等；電源管理類模擬芯片產(chǎn)品涵蓋LED驅(qū)動(dòng)電路以及線性穩(wěn)壓器、DC/DC 轉(zhuǎn)換器、CPU電源監(jiān)測電路、鋰電池充電管理芯片、過壓保護(hù)電路及負(fù)載開關(guān)等非驅(qū)動(dòng)類電源管理產(chǎn)品。
2017年6月6日，公司成功登陸深交所創(chuàng)業(yè)板，募集資金4.47億元，用于電源管理類模擬芯片開發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目、信號(hào)鏈類模擬芯片開發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目及研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目等。公司業(yè)績快報(bào)顯示2017年實(shí)現(xiàn)營收5.32億元。
大國戰(zhàn)略+進(jìn)口替代+景氣周期+產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移 +創(chuàng)新應(yīng)用的大邏輯下，建議關(guān)注半導(dǎo)體細(xì)分領(lǐng)域龍頭標(biāo)的：
設(shè)備：北方華創(chuàng)（制造設(shè)備）、長川科技（封測設(shè)備）；
設(shè)計(jì)：兆易創(chuàng)新（存儲(chǔ)芯片）、圣邦股份（模擬芯片）；
封測：長電科技（SIP、FOWLP）、華天科技（SIP、TSV）；
制造：中芯國際（晶圓代工）、三安光電（LED芯片）；
分立器件：揚(yáng)杰科技（MOSFET）、捷捷微電（晶閘管）
二、宏觀新聞精選：
滬深交所：修改股票上市規(guī)則及創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則
滬深交所修改股票上市規(guī)則及創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則，新增：1、上市公司應(yīng)當(dāng)在董事會(huì)下設(shè)立審計(jì)委員會(huì)，內(nèi)部審計(jì)部門對審計(jì)委員會(huì)負(fù)責(zé)，向?qū)徲?jì)委員會(huì)報(bào)告工作。2、上市公司聘請為其提供會(huì)計(jì)報(bào)表審計(jì)、凈資產(chǎn)驗(yàn)證及其他相關(guān)服務(wù)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)具有執(zhí)行證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)的資格，公司聘請或者解聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所必須由股東大會(huì)決定，董事會(huì)不得在股東大會(huì)決定前委任會(huì)計(jì)師事務(wù)所。
習(xí)近平：自主創(chuàng)新推進(jìn)網(wǎng)絡(luò)強(qiáng)國建設(shè)
習(xí)近平強(qiáng)調(diào)，信息化為中華民族帶來了千載難逢的機(jī)遇。我們必須敏銳抓住信息化發(fā)展的歷史機(jī)遇，加強(qiáng)網(wǎng)上正面宣傳，維護(hù)網(wǎng)絡(luò)安全，推動(dòng)信息領(lǐng)域核心技術(shù)突破，發(fā)揮信息化對經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的引領(lǐng)作用，加強(qiáng)網(wǎng)信領(lǐng)域軍民融合，主動(dòng)參與網(wǎng)絡(luò)空間國際治理進(jìn)程，自主創(chuàng)新推進(jìn)網(wǎng)絡(luò)強(qiáng)國建設(shè)，為決勝全面建成小康社會(huì)、奪取新時(shí)代中國特色社會(huì)主義偉大勝利、實(shí)現(xiàn)中華民族偉大復(fù)興的中國夢作出新的貢獻(xiàn)。
三、題材要聞：
【雄安新區(qū)】《河北雄安新區(qū)規(guī)劃綱要》正式發(fā)布、建設(shè)數(shù)字城市成為亮點(diǎn)（時(shí)報(bào)）
4月21日，《河北雄安新區(qū)規(guī)劃綱要》正式發(fā)布。《綱要》明確提出“堅(jiān)持?jǐn)?shù)字城市與現(xiàn)實(shí)城市同步規(guī)劃、同步建設(shè)，適度超前布局智能基礎(chǔ)設(shè)施，推動(dòng)全域智能化應(yīng)用服務(wù)實(shí)時(shí)可控，建立健全大數(shù)據(jù)資產(chǎn)管理體系，打造具有深度學(xué)習(xí)能力、全球領(lǐng)先的數(shù)字城市。”建設(shè)數(shù)字城市與城市智慧化管理是本次雄安新區(qū)規(guī)劃的亮點(diǎn)之一，未來雄安新區(qū)有望成為中國乃至世界數(shù)字城市和智慧化管理的范本。
業(yè)內(nèi)人士表示，城市智慧化管理既是全球城市發(fā)展潮流、中國國家戰(zhàn)略，也是雄安新區(qū)在未來城市全球競爭中獲取優(yōu)勢的必然要求。隨著雄安數(shù)字城市建設(shè)的逐步推進(jìn)，相關(guān)公司有望持續(xù)受益。
點(diǎn)評：
數(shù)字政通（300075）控股子公司保定金迪是中國領(lǐng)先的地下管線信息化及技術(shù)服務(wù)提供商，在雄安地區(qū)已有相關(guān)布局。
達(dá)實(shí)智能（002421）在雄安設(shè)立子公司雄安達(dá)實(shí)，公司基于物聯(lián)網(wǎng)的數(shù)據(jù)采集、匯聚、傳輸?shù)臉屑~平臺(tái)為雄安市民中心的智能化建設(shè)方面提供創(chuàng)新服務(wù)。
【網(wǎng)絡(luò)安全】全國網(wǎng)信工作會(huì)議召開、網(wǎng)絡(luò)強(qiáng)國催生網(wǎng)安千億級市場（時(shí)報(bào)）
全國網(wǎng)絡(luò)安全和信息化工作會(huì)議20日至21日在北京召開。習(xí)近平主席出席會(huì)議并發(fā)表重要講話。習(xí)近平強(qiáng)調(diào)，信息化為中華民族帶來了千載難逢的機(jī)遇。沒有網(wǎng)絡(luò)安全就沒有國家安全，要加強(qiáng)信息基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)安全防護(hù)，加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)安全事件應(yīng)急指揮能力建設(shè)，積極發(fā)展網(wǎng)絡(luò)安全產(chǎn)業(yè)，自主創(chuàng)新推進(jìn)網(wǎng)絡(luò)強(qiáng)國建設(shè)。
中國已成為全球最大互聯(lián)網(wǎng)用戶市場，我國網(wǎng)民規(guī)模達(dá)到7.72億。數(shù)據(jù)顯示，2017年中國數(shù)字經(jīng)濟(jì)規(guī)模達(dá)27.2萬億元，占國內(nèi)生產(chǎn)總值比重達(dá)到32.9%。網(wǎng)絡(luò)空間已成為繼陸、海、空、天四個(gè)疆域之外的國家"第五疆域"，保障網(wǎng)絡(luò)空間的安全就是保障國家主權(quán)。據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院數(shù)據(jù)，2019年信息安全行業(yè)規(guī)模將達(dá)到千億量級。
格爾軟件（603232）是中國信息安全數(shù)字證書領(lǐng)域的先行者和領(lǐng)導(dǎo)者。
藍(lán)盾股份（300297）是國內(nèi)信息安全行業(yè)領(lǐng)先的專業(yè)網(wǎng)絡(luò)安全企業(yè)和服務(wù)提供商。
四、重要個(gè)股公告：
威唐工業(yè)：年報(bào)擬10轉(zhuǎn)10派1.1元；
振東制藥：年報(bào)擬10轉(zhuǎn)10派0.4元；
長盛軸承：年報(bào)擬10轉(zhuǎn)9.8派3.7元。