公開數(shù)據(jù)顯示，余額寶目前是中國規(guī)模最大的貨幣基金，也是全球最大的貨幣市場基金：
截至2017年6月30日，余額寶凈資產(chǎn)規(guī)模為1.43萬億元，這一數(shù)值超過了招商銀行(600036,股吧)2016年年底的個人活期和定期存款總額，并直追2016年中國銀行(601988,股吧)的個人活期存款平均余額1.63萬億元。
截至2016年底，余額寶積累了超過3.2億用戶。
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如今，支付寶在移動支付領(lǐng)域最大的對手，擁有近10億用戶的微信，也打算推出一個與余額寶類似的服務(wù)。你會把零錢存在余額寶，還是微信呢？
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微信測試新功能“零錢通”
從9月4日開始，部分微信用戶收到了一條推送——《微信支付新功能——零錢通》。由于是新功能的限量體驗(yàn)，目前并不是每一位用戶申請后就能參與體驗(yàn)。
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從微信支付介紹來看，零錢通功能與余額寶非常類似：
用戶可以將零錢通里的錢直接用于消費(fèi)，例如轉(zhuǎn)賬、發(fā)紅包、掃碼支付、還信用卡等。同時，當(dāng)資金放在零錢通里不被使用時，可以自動賺取收益。
每經(jīng)小編。但使用“余額+”里面的零錢，你得提前輸入一定額度，才能將錢“取”出來，并在5分鐘內(nèi)到賬，不能像余額寶那樣，實(shí)現(xiàn)隨存隨取。
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據(jù)36kr，對于所有投資于貨幣基金的理財產(chǎn)品來說，他們在自己的資產(chǎn)端面對的都是T+1的贖回周期，如果要向用戶提供T+0贖回的服務(wù)，都會對自身的資金規(guī)模和流動性提出較大的挑戰(zhàn)。
但對零錢通和余額寶這樣的產(chǎn)品，T+0都是不夠的，它要求產(chǎn)品要做到T+1s的贖回到賬速度，否則無法實(shí)現(xiàn)隨時消費(fèi)、發(fā)紅包這樣的功能。
每經(jīng)小編了解到，支付寶在移動支付領(lǐng)域最大的對手便是微信支付。艾媒咨詢?nèi)涨鞍l(fā)布的《2017上半年中國移動支付市場研究報告》顯示：
2017年上半年，支付寶與財付通兩大巨頭交易規(guī)模市場份額共占94.1%，市場集中度高，預(yù)計2017年累計用戶規(guī)模有望達(dá)到5.6億戶。
2017年上半年，65.4%的移動支付用戶偏好使用支付寶進(jìn)行線下支付，32.3%的用戶偏好微信支付。
想爭奪余額寶市場的，除了微信支付，還有京東。8月18日，興業(yè)銀行(601166,股吧)與京東金融聯(lián)合宣布，將推出國內(nèi)首張具備“互聯(lián)網(wǎng)基因”的借記卡——興業(yè)銀行京東金融小金卡。
雖然零錢通、小金卡從邏輯上來看都在效仿余額寶，將理財資金直接用于支付。但不可否認(rèn)的是，這樣的產(chǎn)品創(chuàng)新，確實(shí)能夠增加用戶黏性，可以將用戶的資金鎖在自己的體系內(nèi)。
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業(yè)內(nèi)人士：貨幣基金收益率將下降
許多人選擇將錢存在余額寶，主要是因?yàn)椤胺奖恪倍?，可以用來購物消費(fèi)，還能隨存隨取，便捷程度滿分。
不過從本質(zhì)上來看，余額寶也就是貨幣基金的一種。貨幣基金的本質(zhì)，是現(xiàn)金替代工具，也就是幫你管存款的。而日前，天弘基金宣布，自8月14日起，個人持有余額寶的最高額度調(diào)整為10萬元。
在此背景下，許多人就在考慮把錢存到其他地方去了，可不同的貨幣基金，收益在3%~4.86%不等，仔細(xì)一算差距還不小。
理財不二牛。
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點(diǎn)擊圖片可放大（數(shù)據(jù)來源：Wind資訊）
9月1日，監(jiān)管機(jī)構(gòu)正式發(fā)布了《公開募集開放式證券投資基金流動性風(fēng)險管理規(guī)定》（以下簡稱新規(guī)），將于10月1日起施行。在業(yè)內(nèi)人士看來，貨幣基金收益率真的要降了。
濟(jì)安金信副總經(jīng)理王群航(博客,微博)此前做的兩組計算或許可以作為參考：
銀行人民幣存款的基礎(chǔ)利率，活期0.35%（若按周計算，平均每周0.0067%）、定期一年1.50%、定期三年2.75%；
據(jù)統(tǒng)計，截至8月18日，298只貨基“過去一周”平均收益率為0.0727%，225只貨基“過去一年”的平均收益率為3.22%，126只貨基“過去三年”的平均收益率為10.32%。
王群航還舉了一個例子——如果一只貨基的七日年化從4.10%降到了3.90%，收益率相差0.2個百分點(diǎn)，即意味著申購100元的貨幣市場基金，持有滿一年，收益最多會減少0.20元。
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但把錢存在貨幣基金的優(yōu)勢還是十分明顯。王群航表示：
“無論是短期，還是長期，貨幣市場基金的收益率都高于銀行存款。結(jié)合流動性來考慮，定期存款完全無法與貨幣基金比肩。
基于攤余成本法的收益計算方式，以及不斷加強(qiáng)監(jiān)管，貨幣基金的風(fēng)險已經(jīng)一再降低，因此隨著時間的推移，貨幣基金還必將會得到越來越多投資者的認(rèn)可和持有?！?/span>