今年以來(lái)，折疊屏手機(jī)銷(xiāo)量在手機(jī)市場(chǎng)“異軍突起”，出貨量處于高確定性上升通道。
11月27日，國(guó)際權(quán)威研究機(jī)構(gòu)Omdia發(fā)表研究報(bào)告稱，中國(guó)折疊屏市場(chǎng)繼續(xù)呈現(xiàn)快速增長(zhǎng)趨勢(shì)。
報(bào)告顯示，第三季度，我國(guó)折疊屏出貨量超過(guò)170萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)77%，環(huán)比增長(zhǎng)46%。這一增長(zhǎng)得益于各品牌在折疊新產(chǎn)品方面的不斷創(chuàng)新。其中，榮耀在第三季度獲得中國(guó)折疊智能手機(jī)市場(chǎng)第一名。
滲透率迅速提高
折疊屏手機(jī)“獨(dú)領(lǐng)風(fēng)騷”
折疊屏幕具有可折疊的特點(diǎn)，因?yàn)樗钠聊皇且粋€(gè)柔性屏幕，以實(shí)現(xiàn)360度的彎曲甚至扭曲。目前，手機(jī)上使用的折疊屏幕技術(shù)主要是柔性屏幕和鉸鏈的結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)。
中國(guó)折疊屏幕的滲透率正在迅速提高，并已成為世界上最大的市場(chǎng)。長(zhǎng)江證券研究報(bào)告指出，2022年中國(guó)折疊屏幕手機(jī)出貨量同比增長(zhǎng)154%。隨著國(guó)內(nèi)制造商的進(jìn)入和產(chǎn)品迭代，預(yù)計(jì)2023年市場(chǎng)將爆發(fā)，折疊屏幕手機(jī)出貨量將超過(guò)550萬(wàn)部。
根據(jù)IDC最近發(fā)布的《折疊屏市場(chǎng)趨勢(shì)洞察白皮書(shū)》，2027年中國(guó)折疊屏手機(jī)市場(chǎng)規(guī)模將接近1500萬(wàn)臺(tái)，年復(fù)合增長(zhǎng)率將高達(dá)37.8%。
安信證券表示，折疊屏幕手機(jī)的創(chuàng)新主要集中在折疊結(jié)構(gòu)、屏幕等方面，其中折疊屏幕鉸鏈?zhǔn)菍?shí)現(xiàn)柔性屏幕折疊的核心結(jié)構(gòu)，折疊屏幕的折疊痕跡、間隙等痛點(diǎn)正在逐漸得到解決。折疊屏幕鉸鏈的結(jié)構(gòu)和部件仍然相對(duì)復(fù)雜，對(duì)產(chǎn)品部件的韌性、剛度、重量、可靠性和一致性有很高的要求。此外，OCA光學(xué)膠是觸摸屏的重要原料之一，主要用于觸摸屏上的材料粘合。隨著新鉸鏈和屏幕的技術(shù)進(jìn)步，新機(jī)器的重量和厚度繼續(xù)下降，用戶體驗(yàn)的提高，預(yù)計(jì)折疊屏幕手機(jī)的滲透率將繼續(xù)提高。
目前，已有多家A股上市公司布局折疊手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈，在投資者互動(dòng)平臺(tái)上回復(fù)相關(guān)業(yè)務(wù)情況。
新綸新材：公司自主研發(fā)生產(chǎn)折疊光學(xué)膠OCA、折疊保護(hù)膜產(chǎn)品已成功量產(chǎn)，與國(guó)內(nèi)外多家知名企業(yè)建立了良好的合作關(guān)系。
智云股份：公司為泛半導(dǎo)體智能設(shè)備系統(tǒng)解決方案提供商，成功開(kāi)發(fā)生產(chǎn)了后端模塊設(shè)備中的彎曲設(shè)備，供客戶生產(chǎn)手機(jī)折疊屏幕。
維信諾：世界AMOLED顯示行業(yè)的龍頭企業(yè)之一，公司的折疊屏產(chǎn)品已經(jīng)向龍頭品牌客戶供應(yīng)，將共同推動(dòng)更多產(chǎn)品的實(shí)施。
京東方A：柔性O(shè)LED出貨量位居世界第二，國(guó)內(nèi)行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)位居第一;公司柔性O(shè)LED面板在可折疊、卷曲等方面具有獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)，在中小型領(lǐng)域的滲透率不斷提高，出貨量和出貨比例繼續(xù)引領(lǐng)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)。
自11月以來(lái)，資金北上
搶多只折疊屏概念股
據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，自11月以來(lái)，A股折疊屏概念股中，有8只股票漲幅超過(guò)10%，其中亞威股票漲幅為66.71%，其次是寶明科技、金太陽(yáng)、凱盛科技、智云股份、新綸新材料等。
從估值指標(biāo)來(lái)看，截至11月27日收盤(pán)，滾動(dòng)市盈率不足30倍的概念股有7只;其中，鵬鼎控股最低為13.82倍。該股最近被11家證券公司的研究報(bào)告覆蓋，并給予了“積極”評(píng)級(jí)，引起了機(jī)構(gòu)的高度關(guān)注。
從資本流動(dòng)的角度來(lái)看，自11月以來(lái)，北方資本凈流入概念股23只，新威通信最受資本追捧，凈流入4.93億元;智能制造、研究技術(shù)、藍(lán)思科技等凈流入超過(guò)1億元。
根據(jù)5家以上機(jī)構(gòu)的一致預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)2023年至未來(lái)三年凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率將超過(guò)20%的概念股有4只，其中TCL科技排名第一，今年至未來(lái)三年凈利潤(rùn)預(yù)測(cè)平均值為570.43%;二是智能制造、信維通信、東木股份。更多股票資訊，關(guān)注財(cái)經(jīng)365！